| 項目 | 説明 |
|---|---|
| 割安株ファンド | 企業の価値に対して株価が割安な銘柄に投資する投資信託 |
| 投資信託 | 複数の投資家から集めた資金を専門家が運用する金融商品 |
| 割安株 | 企業の価値に対して株価が割安な株式 |
| 成長株 | 将来の成長が期待される企業の株式 |
| PER | 株価を1株当たりの利益で割ったもの |
| PBR | 株価を1株当たりの純資産で割ったもの |
| 配当利回り | 株価に対する配当金の割合 |
| バリュートラップ | 割安と判断した銘柄が、いつまでも割安なまま放置される状態 |
| 運用成績 | ファンドマネージャーの能力や市場の動向によって左右される |
1. 割安株ファンドとは
割安株ファンドとは何か？
割安株ファンドとは、株式運用を中心とするアクティブ・ファンドの一種で、割安株投資を基本とする投資信託のことです。企業の価値に対して株価が割安な銘柄に投資することで、将来的に株価が上昇し、利益を得ることを目指します。
割安株ファンドは、バリュー・ファンドとも呼ばれ、成長株ファンドとは対照的な投資戦略をとります。成長株ファンドは、将来の成長が期待される企業に投資するのに対し、割安株ファンドは、すでに実績のある企業で、市場で過小評価されていると考えられる企業に投資します。
割安株ファンドは、安定的な収益を期待できるという特徴があります。成長株ファンドは、将来の成長が期待される企業に投資するため、リスクが高い一方で、大きなリターンも期待できます。一方、割安株ファンドは、すでに実績のある企業に投資するため、リスクは低く、安定的な収益を期待できます。
割安株ファンドは、初心者でも比較的取り組みやすいという特徴があります。成長株ファンドは、将来の成長が期待される企業に投資するため、企業の業績や市場動向を常に把握する必要があります。一方、割安株ファンドは、すでに実績のある企業に投資するため、企業の業績や市場動向を常に把握する必要はありません。
| ファンド名 | 運用会社 | 投資対象 |
|---|---|---|
| DIAM割安日本株ファンド | アセットマネジメントOne株式会社 | 日本の割安株 |
| eMAXIS Slim 割安成長株式 | 三菱UFJ国際投信株式会社 | 世界中の割安株 |
| ニッセイ 日本株式バリューファンド | ニッセイアセットマネジメント株式会社 | 日本の割安株 |
割安株ファンドの例
割安株ファンドには、様々な種類があります。代表的なものとしては、以下のようなものがあります。
* DIAM割安日本株ファンド：アセットマネジメントOne株式会社が運用するファンドで、日本の割安株に投資するファンドです。
* eMAXIS Slim 割安成長株式：三菱UFJ国際投信株式会社が運用するファンドで、世界中の割安株に投資するファンドです。
* ニッセイ 日本株式バリューファンド：ニッセイアセットマネジメント株式会社が運用するファンドで、日本の割安株に投資するファンドです。
割安株ファンドの選び方
割安株ファンドを選ぶ際には、以下の点を考慮する必要があります。
* 投資対象: どの国の株式に投資するのか、どのセクターに投資するのか、など投資対象を確認しましょう。
* 運用方針: ファンドマネージャーの運用方針を確認しましょう。どのような基準で銘柄を選定しているのか、どのような投資戦略をとっているのか、などを理解しましょう。
* 手数料: ファンドには、信託報酬や販売手数料などの手数料がかかります。手数料が低いファンドを選ぶようにしましょう。
まとめ
割安株ファンドは、企業の価値に対して株価が割安な銘柄に投資する投資信託です。
バリュー・ファンドとも呼ばれ、成長株ファンドとは対照的な投資戦略をとります。
割安株ファンドは、安定的な収益を期待できるという特徴があります。
割安株ファンドは、初心者でも比較的取り組みやすいという特徴があります。
2. 投資信託の仕組み
投資信託とは何か？
投資信託とは、複数の投資家から集めた資金を、専門家であるファンドマネージャーが運用する金融商品です。投資家は、投資信託を通じて、株式や債券などの様々な資産に分散投資することができます。
投資信託は、少額から投資できるというメリットがあります。株式や債券などの個別資産に直接投資する場合、まとまった資金が必要となりますが、投資信託は、少額から投資することができます。
投資信託は、専門家の知識と経験を活用できるというメリットがあります。ファンドマネージャーは、市場の動向や企業の業績などを分析し、投資家の代わりに適切な投資を行います。
投資信託は、分散投資ができるというメリットがあります。投資信託は、複数の資産に分散投資することで、リスクを軽減することができます。
投資信託の種類
投資信託には、様々な種類があります。代表的なものとしては、以下のようなものがあります。
* 株式投資信託: 株式に投資する投資信託です。
* 債券投資信託: 債券に投資する投資信託です。
* バランス型投資信託: 株式と債券の両方に投資する投資信託です。
| 種類 | 説明 |
|---|---|
| 株式投資信託 | 株式に投資する投資信託 |
| 債券投資信託 | 債券に投資する投資信託 |
| バランス型投資信託 | 株式と債券の両方に投資する投資信託 |
投資信託の選び方
投資信託を選ぶ際には、以下の点を考慮する必要があります。
* 投資対象: どの資産に投資するのか、など投資対象を確認しましょう。
* 運用方針: ファンドマネージャーの運用方針を確認しましょう。どのような基準で銘柄を選定しているのか、どのような投資戦略をとっているのか、などを理解しましょう。
* 手数料: 投資信託には、信託報酬や販売手数料などの手数料がかかります。手数料が低い投資信託を選ぶようにしましょう。
まとめ
投資信託は、複数の投資家から集めた資金を、専門家であるファンドマネージャーが運用する金融商品です。
投資信託は、少額から投資できる、専門家の知識と経験を活用できる、分散投資ができる、といったメリットがあります。
投資信託には、様々な種類があり、投資対象、運用方針、手数料などを考慮して選ぶ必要があります。
投資信託は、預金等や保険契約ではありません。元本保証および利回り保証のいずれもありません。
3. 割安株の特徴
割安株とは何か？
割安株とは、その企業の実質的な価値に比べて株価が低く評価されている株式のことです。企業の価値は、資産、収益、成長性など多くの要因によって決まりますが、割安株はこれらの指標が示す価値に対して市場での株価が低い状態を指します。
割安株は、バリュー株とも呼ばれます。投資家は、財務分析や業界の見通しを通じて割安株を見つけ出し、将来的に株価がその実質的な価値に適正に反映されることを期待して投資することがあります。
割安と判断される具体的な指標には、株価収益率（PER）、株価純資産倍率（PBR）、配当利回りなどがあります。
ただし、株価が低いからといって必ずしも割安であるとは限らず、企業の将来性が不透明であったり、業績が悪化している可能性も考慮する必要があります。そのため、割安株投資は慎重な分析と評価が求められます。
割安株を見つけるための指標
割安株を見つけるためには、以下の指標が役立ちます。
* PER（株価収益率）: 株価を1株当たりの利益で割って求められる指標で、企業の株価が利益に対してどれだけ割安であるのかを示します。
* PBR（株価純資産倍率）: 株価を1株当たりの純資産で割って求められる指標で、企業の株価が純資産に対してどれだけ割安であるかを示します。
* 配当利回り: 株価に対してどのくらい配当金を受取れるかの割合を示します。企業の利益や利益還元の大きさに対して株価が低いほど配当利回りは高くなる傾向にあるため、一般的により割安であると判断されます。
| 指標 | 説明 |
|---|---|
| PER | 株価を1株当たりの利益で割ったもの |
| PBR | 株価を1株当たりの純資産で割ったもの |
| 配当利回り | 株価に対する配当金の割合 |
割安株投資のリスク
割安株投資には、以下のリスクがあります。
* バリュートラップ: 割安と判断した銘柄が、いつまでも割安なまま放置される状態です。
* 企業の業績悪化: 割安株は、企業の業績が悪化している可能性もあります。
* 市場の動向: 市場全体の動向によって、割安株の株価が下落する可能性もあります。
| リスク | 説明 |
|---|---|
| バリュートラップ | 割安と判断した銘柄が、いつまでも割安なまま放置される状態 |
| 企業の業績悪化 | 割安株は、企業の業績が悪化している可能性もあります |
| 市場の動向 | 市場全体の動向によって、割安株の株価が下落する可能性もあります |
まとめ
割安株は、その企業の実質的な価値に比べて株価が低く評価されている株式のことです。
割安株を見つけるためには、PER、PBR、配当利回りなどの指標が役立ちます。
割安株投資には、バリュートラップや企業の業績悪化などのリスクがあります。
割安株投資は、慎重な分析と評価が求められます。
4. 割安株ファンドのメリット
割安株ファンドのメリット1: 値上がり益
割安株ファンドは、将来的な値上がり益を期待できます。
割安株は、市場で過小評価されていると考えられるため、将来的にその価値が再評価され、株価が上昇する可能性があります。
割安株ファンドは、複数の割安株に分散投資するため、個別銘柄のリスクを軽減することができます。
そのため、安定的な収益を期待できます。
割安株ファンドのメリット2: 配当
割安株ファンドは、配当による収入を得ることができます。
割安株は、配当利回りが高い傾向があります。
そのため、割安株ファンドは、安定的な収入源となる可能性があります。
配当は、投資家の生活費や再投資に役立ちます。
割安株ファンドのメリット3: プロの運用
割安株ファンドは、プロのファンドマネージャーが運用します。
ファンドマネージャーは、市場の動向や企業の業績などを分析し、投資家の代わりに適切な投資を行います。
そのため、投資初心者でも安心して投資することができます。
ファンドマネージャーは、豊富な経験と知識を活かして、割安株ファンドを運用します。
まとめ
割安株ファンドは、値上がり益、配当、プロの運用といったメリットがあります。
割安株ファンドは、安定的な収益とリスクの軽減を期待できます。
割安株ファンドは、投資初心者にもおすすめです。
割安株ファンドは、長期投資に向いている投資信託です。
5. 割安株ファンドの選び方
投資対象
割安株ファンドを選ぶ際には、まず投資対象を確認しましょう。
どの国の株式に投資するのか、どのセクターに投資するのか、など投資対象を確認することで、自分の投資目標に合ったファンドを選ぶことができます。
例えば、日本の株式に投資するファンド、アメリカの株式に投資するファンド、新興国の株式に投資するファンドなどがあります。
また、特定のセクターに投資するファンドもあります。例えば、ITセクターに投資するファンド、金融セクターに投資するファンドなどがあります。
運用方針
次に、ファンドマネージャーの運用方針を確認しましょう。
どのような基準で銘柄を選定しているのか、どのような投資戦略をとっているのか、などを理解することで、自分の投資スタイルに合ったファンドを選ぶことができます。
例えば、バリュー投資を重視するファンド、グロース投資を重視するファンド、アクティブ運用を重視するファンド、パッシブ運用を重視するファンドなどがあります。
ファンドマネージャーの過去の運用実績も参考にしましょう。
手数料
最後に、手数料を確認しましょう。
投資信託には、信託報酬や販売手数料などの手数料がかかります。
手数料が低いファンドを選ぶようにしましょう。
手数料は、ファンドの運用成績に影響を与えるため、重要な要素です。
まとめ
割安株ファンドを選ぶ際には、投資対象、運用方針、手数料などを考慮する必要があります。
自分の投資目標、投資スタイル、リスク許容度などを考慮して、自分に合ったファンドを選びましょう。
複数のファンドを比較検討し、納得のいくファンドを選びましょう。
投資信託は、預金等や保険契約ではありません。元本保証および利回り保証のいずれもありません。
6. 割安株ファンドの注意点
割安株ファンドのリスク
割安株ファンドは、値上がり益、配当、プロの運用といったメリットがある一方で、リスクも存在します。
割安株ファンドは、市場の動向によって、株価が下落する可能性があります。
また、企業の業績が悪化した場合、株価が下落する可能性もあります。
割安株ファンドは、元本保証および利回り保証のいずれもありません。
割安株ファンドの注意点1: バリュートラップ
割安株ファンドは、バリュートラップに陥る可能性があります。
バリュートラップとは、割安と判断した銘柄が、いつまでも割安なまま放置される状態です。
バリュートラップに陥ると、投資した資金が長期間回収できない可能性があります。
バリュートラップを避けるためには、企業の業績や将来性をしっかりと見極める必要があります。
割安株ファンドの注意点2: 運用成績
割安株ファンドの運用成績は、ファンドマネージャーの能力や市場の動向によって大きく左右されます。
過去の運用成績が良好であっても、将来の運用成績が保証されるわけではありません。
ファンドの運用報告書などを参考に、ファンドマネージャーの能力や運用方針を評価しましょう。
また、市場の動向も考慮して、投資する時期を決めましょう。
まとめ
割安株ファンドは、メリットとリスクの両方があります。
割安株ファンドに投資する際には、バリュートラップや運用成績などの注意点に注意しましょう。
割安株ファンドは、長期投資に向いている投資信託です。
自分の投資目標、投資スタイル、リスク許容度などを考慮して、慎重に投資しましょう。
参考文献
・Series3-10. 割高・割安という概念｜日興アセットマネジメント
・投資信託に買い時がある？「割安」「割高」の水準はあるの …
・「割安株」ってどうやって見つけるの？株式投資初心者でも …
・割安株ファンド (ワリヤスカブファンド)とは？ 意味や使い方 …
・わかりやすい用語集 解説：割安株ファンド（わりやすかぶ …
・割安株ファンドとは?株式用語解説 – お客様サポート – Dmm 株
・割安株 | 初心者でもわかりやすい金融用語集 | マネクリ …
・プロが実践する「割安株の見つけ方」を大公開!Diam割安日 …
コメント